С чего начать новичку на рынке инвестиций в акции и облигации?

С одной стороны, вложение денег в ценные бумаги при удачном стечении обстоятельств позволит заработать до 1000% в год. Конечно, такие астрономические проценты возможны только при спекуляции (перепродаже). Стандартные объемы дивидендов, выплачиваемых по итогам годовой работы компании около 5 — 10%. Есть, конечно, исключения, не приносящие прибыли.

С другой стороны, потерять сбережения на биржевых инвестициях можно за несколько дней. В истории достаточно примеров, когда разорялись не только инвесторы средней руки, но и богатые семейства, накапливавшие капитал десятилетиями.

Нужно знать плюсы и минусы игры на бирже, понимать, как правильно инвестировать в акции.

В обществе сложился стереотип: вкладывать деньги на бирже могут только обеспеченные люди. Это не совсем правильно. Сейчас для первого взноса на ПАММ-счет, которым управляет профессиональный трейдер, или открытия собственного инвестиционного счета у лицензированного брокера достаточно 100 — 500 долларов США. Если вложить 1000 долларов США, получая ежегодно 20% прибыли и реинвестируя прибыль снова, за 30 лет стартовый капитал можно увеличить в 200 раз.

Прогрессивный доход

Вложение в течение 30 лет с доходностью 20%

Учитывая, что за 100 000 долларов можно купить 2 — 3 комнатную квартиру в любом городе России (в столице и Санкт-Петербурге за 150 — 200 тысяч), это отличный способ без ипотеки купить жилье детям, обеспечить себе пенсию.

Конечно, самостоятельно правильно инвестировать получится не у всех, но воспользоваться услугами аккредитованного брокера может любой гражданин, достигший 18 лет. Среди достоинств этого вида пассивного заработка:

  1. Ликвидность. Срочно реализовать акции, особенно из категории «голубых фишек», можно в течение нескольких часов. На продажу недвижимости, золота, антиквариата, потребуется гораздо больше времени.
  2. Прозрачность сделок. Все, что делает брокер или управляющий ПАММ-счета, владелец денег может видеть в специальной программе.
  3. Работать с ценными бумагами можно несколькими способами — самостоятельно, через брокера, инвестируя в ПИФы. Причем уровень доходности, деятельность ПИФов контролирует государство. Минимальная стоимость пая в них меньше 500$, доходность 18 — 25% годовых.
  4. Инвестировать можно с целью получить дивиденды по итогам годовой работы, приобрести долю компании, участвовать в управлении и распределении прибыли, либо чтобы заработать на изменении уровня котировок — продавать на максимумах, покупать на минимумах. Акции компаний второго эшелона (фармацевтика, компьютерные технологии) за 5 лет дают до 1000% роста.
  5. Регламентированность процесса торговли ценными бумагами. Вся процедура проходит в рамках законодательства, есть юридические нормативы как для брокера, так и для клиента. Отлажен механизм уплаты налогов, получения налоговых вычетов.

Несмотря на все плюсы, у биржевой торговли есть и недостатки. Самый главный из них — можно потерять вложения во время экономического или политического кризиса.

У инвестирования в облигации, акции, есть не только масса преимуществ перед банковскими вкладами, но и ряд недостатков:

  1. Вложение денег в ценные бумаги — инвестиции с повышенным риском. Котировки могут как подняться выше, так и опуститься ниже цены покупки. Загодя предугадать поведение рынка невозможно. У профессиональных аналитиков есть инструменты для прогноза, но в ситуацию в любой момент могут вмешаться политические события, техногенные или природные катаклизмы, которые резко меняют ситуацию на бирже.
  2. Дивиденды, полученные акционерами, прибыль от перепродажи бондов, облагаются налогами. Этот раздел законодательства нашей страны пока далек от совершенства. Зачастую сами сотрудники фискальных органов не в курсе как, в каком порядке, надо перечислять бюджетные сборы.
  3. Зарабатывать ежемесячно около тысячи долларов можно только вложив 10 — 20 тысяч долларов. Поэтому, начиная с небольших сумм, надо понимать, что первые 5 — 10 лет имеет смысл не изымать прибыль, а реинвестировать ее. Это долгосрочная программа, которая позволит обеспечить старость, создать лучшие материальные условия для детей и внуков.
  4. Освоить профессию трейдера можно, но на это понадобится время, желание, деньги. Составлять инвестиционный портфель лучше с участием профессионалов, имеющих опыт торговли ценными бумагами на бирже, соответствующие разрешительные документы.

Принимая решение самостоятельно инвестировать на бирже, не стоит торопиться. Нужно поработать сначала с профессиональными консультантами, вкладывая минимальные суммы. Через год, если решение останется прежним,- увеличить размер вложений.

Как правильно научиться инвестировать деньги в акции

Новичок, решившийся вложить деньги в ценные бумаги, должен последовательно сделать несколько шагов:

  1. Определиться, как он будет получать прибыль: от купли — продажи ЦБ или в виде дивидендов, торговать самостоятельно или отдавать средства в доверительное управление.
  2. Выбрать брокера, ПИФ, которому он доверит деньги. Чтобы разговаривать с управляющим или брокером на одном языке, нужно освоить минимальный набор терминов финансового рынка. Для этого при биржах, у крупных брокерских компаний есть обучающие семинары. Их можно посещать лично или прослушать удаленно.
  3. Определиться с типом активов, в которые будут вложены деньги,- акции, облигации, металлы и прочее, с торговыми площадками — отечественные, зарубежные. Если инвестор выбрал для вложений ПИФ, то стратегию определит фонд.
  4. Открыть инвестиционный счет у брокера.
  5. Освоить интерфейс торговой платформы, поработать на демо-счете хотя бы шесть месяцев.
  6. Следить за конъюнктурой рынка, постоянно пополнять, менять состав инвестиционного портфеля.

Научиться инвестировать в ценные бумаги можно, но это потребует времени, сил, терпения. Придется переработать большой пласт информации, приспособиться спокойно переносить как победы, так и поражения.

Новичку инвестиции в акции компаний стоит начать с выбора подходящего брокера. Важно обратить внимание на такие моменты:

  • брокер должен быть российским – это упростит документооборот и выставление претензий в случае чего;
  • брокер должен иметь лицензию ЦБ РФ – проверяйте ее наличие на сайте Центробанка;
  • желательно, чтобы брокер входил хотя бы в ТОП-20 крупнейших – это позволит избежать ситуации с банкротством посредника и сложностями переноса позиций и активов к другому брокеру.

Обращайте внимание на тарифы. В большинстве случае надо будет заплатить такие комиссии:

  • за месячное обслуживание;
  • за депозитарий;
  • за покупку / продажу актива.

Некоторые брокеры не указывают комиссию за депозитарий на сайте в списке тарифов – уточняйте этот момент у менеджера, или ройтесь в официальной документации. Учитывайте, что комиссии зачастую зависят от суммы на счете – чем больше денег (и оборот по сделкам), тем ниже комиссии.

Инвестиции в акции

Хорошим тоном считается, если брокер не взимает комиссию, когда в текущем месяце не было сделок. Это поможет сохранить ваш счет от лишних расходов, если вы не планируете покупки и продажи.

Для начинающих, кто хочет покупать акции по принципу «Купи и держи» подойдет брокер Тинькофф Инвестиции – ценные бумаги приобретаются прямо на сайте, не нужно дополнительное программное обеспечение.

Для полноценной же торговли подойдут брокеры Финам, Открытие, БКС, Сбербанк, Альфа-Брокер. Для торговли на CFD (форекс) лучше использовать Альпари или А-маркет.

Многие из Вас наверняка не могут себе позволить вложить достаточно большую сумму (от 1000$ и более) в акции, дабы получить ощутимую прибыль. Для многих и 100$ — это большие деньги. Поэтому, если Вы не обладаете достаточно крупным инвестиционным капиталом, то лучший вариант для Вас торговля акциями на форексе.

Предлагаем ознакомиться  Новые правила межевания земельных участков

Торгуя даже со 100$ на счете, Вы можете получить ощутимую прибыль, за счет использования левереджа (кредитного плеча). Но к сожалению риски тут тоже намного выше, так как в случае значительного хода цены не в сторону Вашей позиции, есть риск потерять депозит полностью за очень короткое время. Поэтому, если Вы совсем не шарите в торговле на форекс, то для начала изучите всю базу (обязательно), и только потом приступайте к торговле.

Как зарабатывать на акциях?

А теперь, когда разобрались с матчастью, поговорим непосредственно об инвестициях в акции – как на них зарабатывать простому инвестору. Вариантов всего два:

  • перепродажа акций по более выгодной цене;
  • получение дивидендов.

Рассмотрим каждый способ заработка на акциях более пристально, так сказать, под стеклом.

Покупка и продажа

Вы, наверно, слышали выражение: «Покупай дешево – продавай дорого»? Это как раз относится к акциям.

Суть инвестирования в ценные бумаги как раз и заключается в том, что инвестор ищет недооцененные акции, опираясь на ключевые мультипликаторы:

  • P/E – отношение цены к прибыли, показывает, за сколько лет окупятся ваши вложения. Хороший показатель – от 0 до 5. Если P/E находится в диапазоне от 0 до 2, то компания сильно недооценена.
  • P/S – отношение рыночной (продажной) цены акции к прибыли, которая приходится на одну ценную бумагу. Показывает, насколько хорошо выручка генерирует денежный поток. Значение ниже 1 указывает на недооцененность компании.
  • P/BV – отношение цены акции к величине активов. Обычно используют для сравнения банков. Показывает, сколько рублей реальной стоимости компании приходится на 1 рубль капитализации. Если P/BV меньше 1, то компании будет чем расплатиться с инвесторами, если вдруг она объявит банкротство. При прочих равных чем ниже P/BV, тем менее оцененной считается банк.
  • EV/EBITDA– по сути является «доработанным» вариантом P/E. Показывает отношение реальной стоимости компании (с учетом активов и долгов) к ее прибыли до уплаты налогов. Чем ниже EV/EBITDA, тем выгоднее покупка акции для инвестора.
  • Долг/EBITDA – показывает, за какое количество лет компания полностью погасит долги. Чем меньше, тем лучше.

Опытные инвесторы в акции компаний в первую очередь обращают внимание именно на последние два мультипликатора. Если значения их удовлетворяют, то компания попадает в «шорт-лист». Затем инвесторы начинают сравнивать компании по остальным значениям, и выбирают из них наиболее недооцененные. Цель – выявить, какие акции стоят ниже своей реальной цены.

Продажа акций, напротив, совершается, когда компания становится переоцененной. Опытные инвесторы избавляются от таких акций – полностью или частично.

Определение доходности акций

Несмотря на то, что биржевой рынок малопредсказуем, существуют методики, предоставляющие аудиторам возможность рассчитать предполагаемую доходность ценных бумаг. Они построены на данных, которые находятся в открытом доступе, например, финансовая и бухгалтерсткая отчетность АО.

Размер прибыли зависит от двух вещей — объема дивидендов и разницы в котировках покупки и реализации. Способ оценки выбирают в зависимости от того, по какому пути пойдет инвестор: решит получать ежегодные отчисления или прибыль от периодической реализации бонов.

Методики оценки доходности ЦБ

Предварительный расчет прибыльности ценных бумаг. Часть первая

Первые три методики основаны на публикуемых данных финансовой отчетности компаний, информации об объеме акций, выпущенных АО.

Методики оценки доходности ЦБ

Предварительная оценка доходности. Часть вторая

Для последней в списке формулы аудиторы используют учетную цену. Это понятие включает:

  • стоимость, по которой бумаги выпустили в оборот;
  • эмиссионный доход, то есть разницу между уровнем котировок покупки и продажи;
  • долю прибыли, вложенную в дальнейшее развитие акционерного общества.

Кроме оценки потенциальной доходности, брокер принимает во внимание еще три характеристики бонов:

  • уровень текущих котировок или рыночную цену;
  • предполагаемую или экономическую стоимость;
  • номинальную цену.

Сами показатели мало говорят о доходности, ее оценивают, подставляя значения в формулы, рассчитывая коэффициенты:

  1. P/E — соотношение общей стоимости выпущенных ценных бумаг АО к общей годовой прибыли. Привлекательными для вложения денег боны делают значения P/E от 0 до 5. Наиболее высокие показатели у фирм из сферы высоких технологий, низкие — в сырьевой отрасли.
  2. P/CF — соотношение суммарной стоимости ценных бумаг (капитализация) к прибыли, остающейся у АО после покрытия всех расходов (денежный поток). Чем ниже значения P/CF, тем больше денег останется внутри акционерного общества. Их смогут потратить на выплату дивидендов, выкуп части акций или развитие производства.
  3. P/BV — соотношение капитализации к балансовой стоимости активов АО. Чем ниже показатель, тем лучше обстановка для инвесторов.
  4. P/S — соотношение капитализации к выручке, то есть суммарному объему всех денежных поступлений на счета компании. В идеале коэффициент должен быть меньше 1, но есть ритейлинговые компании, у которых в принцип работы заложены гигантские объемы выручки с минимальной прибылью (до 5 — 7%).

Во время аудита перспективности инвестиций надо принимать во внимание не только общепринятые коэффициенты, но и особенности отрасли, к которой относится фирма. Например, компании из области высоких технологий могут иметь минимальное количество имущества, других активов на балансе, но давать ежегодный прирост стоимости акций до 1000%.

Налогообложение при торговле акциями

При инвестировании в акции нельзя забывать о налогообложении. В принципе, этим вопросом занимается брокер, но начинающему инвестору необходимо знать сами принципы, чтобы понимать не только, как и почему списались деньги, но и как можно сэкономить на фискальных взносах.

Если купить российские акции дешевле, а затем продать их с прибылью, то с полученной разницы нужно будет уплатить подоходный налог. Например, если инвестор купил 100 акций Газпрома по 150 рублей, а продал их по 170 рублей, то он заработал 20 000 рублей. 13% от этой суммы – налог, в казну будет перечислено 2600 рублей.

Налог с дохода взимается при продаже актива. Если инвестор купил акции и держит их, то налоги платить не нужно, даже если образовалась прибыль.

Если инвестор продал акции с убытком, то он может перенести свои убытки на следующий год, чтобы уменьшить налогооблагаемую базу.

Например, он купил 100 акций Газпрома по 170 рублей, а продал их по 150 рублей – и получил убыток в 20 тысяч. Допустим, на следующий год он заработал на других акциях 50 тысяч рублей. Он может уменьшить эту базу на 20 тысяч, и ему придется платить налог не с 50 тысяч, а только с 30 тысяч. Выгода налицо.

Кстати, используя свое право на перенос убытков, многие инвесторы предпринимают налоговый маневр. Они продают перед новым годом убыточную позицию, а затем совершают обратный откуп акций примерно по той же цене.

Второй момент, который следует учитывать при вложении в акции – дивиденды также облагаются налогом по ставке 13%. Как правило, дивиденды зачисляются на брокерский счет уже очищенными от налога, т.е. дополнительного ничего платить и считать не придется.

Например, если цена чистого дивиденда составляла 20 рублей, то 2,6 рублей будет изъято в пользу государству, и инвестор получит 17,4 рублей на каждую акцию.

При получении прибыли и дивидендов от инвестиций в зарубежные акции, налог нужно платить по закону той страны, где размещена фирма-эмитент. Например, в США это 35%. Чтобы избежать уплаты такого высокого налога, нужно подписать форму W8-BEN. Ставка для нерезидентов США установлена на уровне 10% – эту сумму удержит брокер. Инвестору останется только доплатить 3% в бюджет РФ – и он свободен от налогов.

Предлагаем ознакомиться  Правила составления заявления в суд по вновь открывшимся обстоятельствам

[adsp-pro-1]

Как и где купить акции

Вкладывать деньги в боны можно самостоятельно или через посредника. Правильно инвестировать в акции научит компания, которая специализируется на обучении трейдеров, как новичков, так и имеющих некоторый опыт. Научиться инвестировать новичок может и самостоятельно, прочитав книги, посмотрев бесплатные вебинары, прослушав курсы от опытных брокеров. Покупать акции можно на бирже, у частных лиц или через ПИФы.

На фондовой бирже

Участвовать в торгах на фондовой бирже (продавать и покупать акции) имеют право аккредитованные брокеры. Это могут быть юридические или частные лица, список которых есть на порталах ММВБ или Санкт-Петербургской биржи. Чтобы начать инвестировать, надо:

  1. Выбрать брокера, изучив условия работы с ним. У брокеров отличаются варианты счетов, размер оплаты за их ведение, сумма комиссий со сделок и минимальный депозит.
  2. Подписать договор, установить на собственный компьютер программу, в которой будет видно, как меняются котировки и какие операции совершает посредник.
  3. Обсудить с представителем инвестиционный портфель — приобретать акции, рассчитывая на дивиденды или покупать-продавать, зарабатывая на колебаниях котировок.
  4. Изучить порядок уплаты налогов. Некоторые брокеры берут на себя обязанность налогового агента инвестора.
  5. Открыть индивидуальный инвестиционный счет (ИИС), узнать как его вести, когда закрывать, какие льготы он предоставляет.

Компании, которые выпускают акции, называют эмитентами. Боны можно покупать у них напрямую, даже если они пока не выпущены в свободное обращение на биржу. Такие сделки имеют 2 недостатка:

  • цена бона установлена, торга не будет;
  • именные акции при утрате восстановить невозможно.

Еще один вариант, это когда держателю пакета срочно понадобились наличные и он хочет реализовать его полностью или частично. Чтобы не стать жертвой мошенников, приобретая ценные бумаги у частников, необходимо:

  1. Внимательно изучить, какие акции предложены. Если это малоизвестная, развивающаяся компания, стоит ознакомиться с ее сайтом. На нем обычно размещают отчеты для акционеров. Навести справки не только о бумагах, но и их владельце.
  2. Пригласить посредника. Без него приобретение акций у частного лица нарушает закон РФ. Посредника можно найти в банке или на бирже.

По отечественному законодательству физическое лицо имеет право акции дарить, завещать, но самостоятельно продать другому физическому лицу не имеет права.

Участие в ПИФах

Еще один вариант инвестирования — участие в ПИФе. Паевой инвестиционный фонд собирает средства от инвесторов (паи), вкладывает их по собственному усмотрению, чтобы получить максимальную прибыль при минимальном риске. Вступить в ПИФ можно, имея для инвестирования всего тысячу рублей. Выкупить свой пай можно на условиях, зависящих от вида фонда:

  1. Открытый. Пай можно забрать через любой срок инвестирования.
  2. Интервальный. Надо пробыть пайщиком определенный отрезок времени.
  3. Закрытый. Пай сохраняется все время существования фонда.

Как правильно научиться инвестировать деньги в акции

Права вкладчиков ПИФов защищает государственный закон, он же ограничивает размер вознаграждения. Единственный недостаток ПИФа: инвестор оплачивает комиссии вне зависимости от того, прибыльным или убыточным был год.

Как и где можно приобрести акции?

Есть несколько вариантов покупки акций. Рассмотрим наиболее распространенные и доступные варианты.

Напрямую у эмитента

Этот вариант чаще всего реализуется, если инвестор приобретает акции у небольшой компании-стартапа. Цена таких акций может быть какой угодно. Но обычно достаточно высокая, а число самих бумаг – относительно небольшое.

Обычно покупка акций напрямую у компании обходится достаточно дорого для инвестора и фактически является вложением в стартап. А это немножко другой бизнес, а не инвестиции в акции, и для начинающих не подходит, как как несет в себе дополнительные риски.

Проще и безопаснее вкладывать в акции проверенных и надежных компаний, которые имеют листинг на фондовой бирже.

Российские компании, такие как Газпром, Сбербанк, Алроса и многие другие, торгуются на Московской фондовой бирже. «Голубых фишек», т.е. крупных компаний первого котировального уровня, совсем немного – всего 43 эмитента.

инвестиции в акции
Число акций на Мосбирже

Акции некоторых российских компаний торгуются на зарубежных биржах. Например, депозитарные расписки Тинькофф и Яндекса можно купить на Лондонской бирже. Депозитарные расписки по факту – это те же акции, только сами ценные бумаги хранятся у эмитента, а не принадлежат инвесторам. По ним также платятся дивиденды, они также обращаются на бирже, и по ним платятся такие же налоги.

Как правильно научиться инвестировать деньги в акции

Зарубежные акции – таких компаний как Гугл, Амазон, Эппл, Майкрософт, Тесла, Кока-Кола и т.д. – можно купить на зарубежных фондовых площадках. Самые крупные – это Нью-Йоркская, Лондонская, Франкфуртская, Токийская биржи, а также NASDAQ. Часть зарубежных эмитентов предлагаются к продаже на Санкт-Петербургской бирже.

Чтобы инвестировать в российские акции, достаточно заключить договор с отечественным брокером. Большинство из брокеров предоставят доступ и к зарубежным площадкам – но нужно уточнять, по какому тарифу, к каким именно площадкам, и будут ли доступны для покупки все эмитенты.

На форексе

Другой вариант получить выгоду от акций– торговать ими на форексе, т.е. по сути это инвестиции в акции в интернете, без непосредственных вложений в них.

Речь идет о CFD – контрактах на разницу цен. Фактически это спекулятивная сделка, подобная операции на срочном рынке. Реальной поставки актива, т.е. акции, не происходит. Инвестор не становится владельцем ценной бумаги – он зарабатывает на разнице цен.

При открытии сделки в лонг необходимо, чтобы цена акции возросла – тогда инвестор получит прибыль. При открытии короткой сделки, напротив, для получения дохода нужно, чтобы стоимость акции упала.

Особенности:

  • При торговле внутри дня нужно учитывать спреды. Чем менее ликвиден CFD, тем дороже обойдется покупка или продажа контракта.
  • Если вы торгуете между днями, учитывайте свопы. При переносе позиций со среды на четверг и с пятницы на понедельник взимается тройной своп, так как предполагаемая поставка контракта производится на второй день (режим торгов Т 2), который выпадает в этих случаях на выходные.
  • Также нужно учитывать дивиденды. Если на дату закрытия реестра акционеров трейдер открыл длинную позицию, то он получит дивиденды (за вычетом налогов) на свой счет. Если же открыта короткая позиция, то сумма дивидендов будет удержана со счета.

В целом этот вариант инвестирования в акции подходит как для начинающих инвесторов, так и для профи. Если Вы не собираетесь держать ценные бумаги в своем портфеле, а хотите активно зарабатывать на колебаниях цен, то это самое то.

В принципе, для спекулирования акциями подходит и терминал QUIK. Но форекс в большинстве случаев привычен, так и методика торговли там совсем другая.

Выбор надежного брокера

Вне зависимости от способа покупки акций, надо выбрать надежного брокера. Компании, предлагающие свои услуги, оценивают по нескольким характеристикам:

  1. Надежность. Существует международная буквенная оценка качества работы брокеров. Она учитывает срок существования компании, место лицензирования и прочие параметры. Оценки ставят от AAA (очень надежные брокеры) до D (сомнительные компании, с которыми не стоит связываться). Профессионалы рекомендуют работать с брокерами, у которых рейтинг ААА , ААА, АА , АА, АА-. Рейтинги, начинающиеся с буквы «В» свидетельствуют о низкой степени доверия брокеру международных кредитных, сертифицирующих организаций.
  2. Количество активных клиентских счетов. Это косвенный показатель, который говорит о надежности компании, доверии к ней клиентов. На российском рынке лидеры — Сбербанк, ВТБ 24, «Финам», «Брокеркредитсервис», Альфа-Банк, «Атон», ГК «Алор», «КИТ Финанс», ФК «Финанс». Уточненный, обновленный список, публикует на своем официальном ресурсе ММВБ.
  3. Торговые площадки, к которым у брокера есть доступ. Большинство отечественных компаний торгуют на ММВБ, РТС. Если планируется покупка акций зарубежных компаний, надо уточнить, может ли брокер с ними сотрудничать.
  4. Программа для торговли, через которую работают клиенты компании. Большинство как отечественных, так и зарубежных фирм, дают клиентам возможность бесплатно пользоваться программами TRANSAQ (различными версиями), Quik, ROX и пр. На случай неполадок, технических ошибок, брокерский центр должен предусмотреть телефонное подтверждение сделок.
  5. Минимальный размер депозита. Немаловажный пункт, особенно, если планируется самостоятельная торговля собственными средствами. Среди российских компаний можно найти предложения от 30 000 рублей, но есть и те, кто ставит минимальную планку в 100 000 рублей.
  6. Размеры, типы комиссий. Брокер получает вознаграждение с каждой сделки, операции по счету. Тарифы могут отличаться в разы, хотя у лидеров отечественного рынка они примерно равны.
  7. Ежемесячная минимальная плата за услуги. Брокерский центр устанавливает минимальный размер своего вознаграждения. Например, минимальная ежемесячная оплата 500 рублей, сумма комиссии по всем сделкам за месяц составила 350 рублей. Брокер спишет недостающие 150 рублей со счета клиента. Вроде бы мелочь, но при ежемесячной выплате 500 рублей за год получается 6 000. А это 20% минимального депозита в 30 000 руб.
  8. Наличие демо-счетов, учебных программ, особенно для тех, кто осваивает профессию трейдера.
Предлагаем ознакомиться  Как написать жалобу в почту росии о потере письма

Изучая условия работы у разных брокерских контор, лучше заносить их в табличку. Потом сравнить. Можно воспользоваться готовыми сравнительными таблицами специализированных порталов.

Преимущества и недостатки вложений в акции

Подведем небольшие итоги. В чем плюсы вложения в акции:

  • большой выбор инструментов – как на Московской бирже, так и на зарубежных площадках, что позволяет диверсифицировать вложения;
  • возможность реализовывать разные стратегии и тактики торговли – от краткосрочных спекуляций до долгосрочного владения акциями по принципу «купи и держи»;
  • получение дивидендов (особенно, если вы покупаете привилегированные акции – префы);
  • большое количество аналитики и обучающих материалов;
  • относительная простота анализа для выбора подходящих акций для покупки;
  • потенциальная прибыль ничем не ограничена;
  • можно снижать налогооблагаемую базу за счет легальных налоговых маневров.

Минусы этого способа инвестирования денег:

  • необходимо нести расходы на обслуживание актива – оплачивать комиссии, депозитарное и брокерское обслуживание;
  • есть риск потери средств, если котировки акций упадут или компания объявит банкротство (впрочем, в последнем случае акционеры смогут претендовать на часть имущества предприятия);
  • эмитент может прекратить платить дивиденды;
  • иногда приходится ждать достаточно долго, чтобы котировки недооцененной компании поднялись высоко.

Также есть еще один валютный риск, который учитывается начинающими инвесторами далеко не всегда. Суть его заключается в том, что даже при получении прибыли в иностранной валюте при повышении курса рубля инвестор получит убыток.

Например, он купил 1 акцию IMB за 110 долларов, когда доллар стоил 60 рублей (цены условные), а затем продал ее за 120 долларов, но при этом доллар упал до 50 рублей. Так, на покупку инвестор потратил 6600 рублей, а получил 6000. Убыток – 600 рублей.

инвестиции  в ценные бумаги акции облигации

При покупке зарубежных активов стоит учитывать и тот факт, что налоги в России платятся в рублях. Следовательно, даже если цена акции упала, но при этом курс валюты возрос, то с полученной разницы придется уплатить налог.

Например, инвестор купил 2 акции Pepsi за 150 рублей при курсе 55 рублей за 1 доллар, а продал их с убытком за 145 долларов, но при этом курс рубля опустился до 65 за 1 доллар. Считаем прибыль: потрачено на покупку 16500, а выручено 18850 рублей. Прибыль – 2350 рублей.

Эти моменты с налогообложением нужно учитывать. Иначе может оказаться так, что инвестор и потеряет в деньгах, и окажется вынужден переплачивать налоги.

Самостоятельное управление и доверительное

Торговать ЦБ можно самому или доверить инвестирование профессионалу.

Начинать осваивать профессию биржевого трейдера надо с курсов, которые есть при биржах. Там же подскажут книги, вебинары, прочие способы повысить мастерство. Достаточное количество обучающих видео есть в интернете.Трейдер выбирает одну из стратегий:

  • долгосрочную, портфель формируется из ценных бумаг, по которых максимальный доход (дивиденды или рост цены) ожидаются в течение 3 — 6 лет с момента покупки;
  • моментальную, сделки заключаются каждые 1 — 7 дней, оперируя акциями с высокой ликвидностью;
  • размеренную, портфель формируется из ЦБ, приносящих большие дивиденды с ежегодной выплатой.

Это основные три способа торговли, но их можно сочетать, приобретая бумаги разных типов.

При этом способе инвестирования операции с бонами совершает юридическое лицо, которому доверили управление. Отношения между управляющим и инвестором регулируют законодательные акты, в том числе 53 глава ГК РФ, ФЗ «О рынке ценных бумаг». Принимать ценные бумаги в доверительное управление могут только компании, имеющие соответствующую лицензию, штат аттестованных сотрудников.

На российском рынке ценных бумаг есть три вида доверительного управления:

  1. Коллективное, когда мелкие паи нескольких клиентов собирают в единый паевой инвестиционный фонд или ПИФ. Приобрести пай можно даже за тысячу рублей (цена зависит от правил работы ПИФа). Сотрудники фонда получают фиксированный процент вознаграждения ежегодно, проценты с купли-продажи паев. Инвесторы, приходящие в ПИФ, могут совсем не разбираться в рынке ценных бумаг, они доверяют деньги профессионалам. Как разновидность ПИФа появились ETF-фонды, которые дают мелким инвесторам доступ к наиболее привлекательным, с их точки зрения, активам. Сотрудничая с ETF, можно купить нужные акции, например, входящие в определенный индекс или принадлежащие динамично развивающимся компаниям.
  2. Индивидуальное, когда клиент доверяет свои деньги управляющему по договору индивидуального доверительного управления. Брокер, аккредитованный на бирже, составляет программу инвестирования только для одного клиента. Она называется персональная инвестиционная декларация, содержит информацию о суммах вложений, другие данные. Этот документ защищает интересы клиента, четко расписывает права, обязанности управляющего. Минимальная сумма, с которой работают разные управляющие, в среднем по рынку составляет 200 — 250 тысяч рублей.
  3. Консультационное. Управляющий совершает сделки по поручению клиента. Фактически все решения принимает инвестор, управляющий может дать совет, который клиент либо услышит, либо нет. Минимальная сумма для инвестирования 30 000 — 50 000 рублей.

У каждого способа есть свои плюсы, минусы. Например, при консультационном управлении профессионал снимает с себя всю ответственность за решения, принятые дилетантом (инвестором). На территории России работает около трех десятков компаний, имеющих право принимать в доверительное управление ценные бумаги.

Как избежать рисков при инвестировании в акции

Вложить деньги в акции означает сделать рискованные инвестиции. Котировки могут резко снизиться, компания разориться, дивиденды сократиться и так далее.

Единственный способ избежать рисков — отказаться от вложения денег в ЦБ. Если покупка акций по-прежнему привлекает как долгосрочный способ увеличить капитал, надо придерживаться трех правил снижения рисков: диверсификация, распределение активов, приоритет бумаг средней доходности (чем больше потенциальная прибыль, тем выше риски).